El pronóstico del AUD/USD aumentó antes de la publicación del IPC de EE. UU. en medio de una ruptura técnica

Antes de la publicación del IPC de EE. UU. del jueves, el dólar estadounidense se ha mantenido relativamente estable esta semana, luego de una caída la semana pasada debido a la publicación de datos económicos estadounidenses en su mayoría más débiles. A pesar de esto, el par AUD/USD continúa subiendo, impulsado durante la noche por un fuerte repunte en el par AUD/NZD después de que el dólar neozelandés se viera afectado por una sorpresa moderada en la declaración de tasas del Banco de la Reserva de Nueva Zelanda. El dólar australiano sigue siendo una de las monedas más fuertes del G10, debido a una postura agresiva del banco central y a las expectativas de que las tasas de interés se mantendrán más altas por más tiempo en Australia. Se espera que la inminente publicación de los datos de inflación de EE. UU. influya en la probabilidad de un recorte de tasas en septiembre en función de cualquier sorpresa, llamando la atención sobre el pronóstico del AUD/USD tras su avance a través de una importante tendencia de resistencia a largo plazo.

Antes de discutir los próximos datos de EE. UU., primero echemos un breve vistazo al gráfico del AUD/USD.

Pronóstico del AUD/USD impulsado por una ruptura técnica

Fuente: TradingView.com

La debilidad del dólar la semana pasada empujó al AUD/USD por encima de la resistencia clave en la región de 0,6650. Este nivel marcó la tendencia de resistencia del canal bajista al que el dólar australiano había estado confinado desde febrero de 2021. El hecho de que ahora hayamos roto al alza es un buen augurio para los alcistas del AUD/USD. Suponiendo que el soporte a corto plazo en el rango entre 0,6650 y 0,6705 no ceda ahora, el camino de menor resistencia en el AUD/USD seguirá al alza, y los alcistas ahora potencialmente apuntarán a la resistencia de 0,6850 (y potencialmente mucho más alta).

Los datos clave de EE. UU. se publicarán esta semana

Además de las medidas de inflación del IPC y el IPP, también tendremos las encuestas de confianza del consumidor y expectativas de inflación de la Universidad de Michigan, todas las cuales se publicarán más adelante en la semana.

El pronóstico del AUD/USD podría recibir otro impulso si las señales del IPC de EE. UU. vuelven a la desinflación

Los últimos datos del Índice de Precios al Consumidor (IPC) se publicarán el jueves 11 de julio. El mes pasado, el IPC subyacente aumentó un 0,2 % menos de lo esperado y la lectura general se mantuvo estable. Los bajistas del dólar esperaban una caída mayor, pero el dólar se mantuvo estable frente al yen y el euro hasta que los datos económicos débiles estadounidenses de la semana pasada provocaron una caída. Otro resultado débil del IPC podría indicar que la desinflación ha vuelto a su cauce, lo que respaldaría un recorte en septiembre. Este resultado debería impulsar el pronóstico del AUD/USD, mientras que una sorprendente inflación alta tendría el impacto opuesto.

Habrá más datos sobre inflación el viernes, cuando obtengamos el índice de precios al productor (IPP) y la encuesta de expectativas de inflación de la Universidad de Michigan (así como el sentimiento del consumidor). La encuesta de Expectativas de Inflación de la UM cayó del 3,3 % al 3,0 %. Las menores expectativas de inflación podrían conducir a una inflación real más débil a través de una espiral reducida de salarios y precios. El indicador de confianza del consumidor de la UM ha estado cayendo y no ha cumplido con las expectativas.

Otros datos como los PMI manufacturero y de servicios del ISM también han sido débiles últimamente. El último informe sobre empleo no agrícola mostró un aumento de 206 000 nóminas, mejor de lo esperado. Sin embargo, las revisiones de los datos de los dos meses anteriores llevaron el promedio de tres meses a su nivel más bajo desde enero de 2021. El desempleo aumentó al 4,1 % y los ingresos medios por hora crecieron a su ritmo más lento desde el segundo trimestre de 2021, en consonancia con el objetivo de inflación del 2 % de la Reserva Federal.