Wie man eine Momentum-Handelsstrategie umsetzt

Was ist Momentum-Trading?

Beim Momentum-Trading handelt es sich um eine Strategie, bei der Sie nur Geschäfte in Richtung starker Preistrends eröffnen, die kontinuierliche Preisbewegung ausnutzen und vor einer Umkehrung aussteigen.

Ein Momentum-Trader kümmert sich nicht unbedingt darum, wo ein Trend endet und wo er beginnt, sondern konzentriert sich stattdessen auf Gelegenheiten, die sich aus dem Hauptteil des Trends ergeben. Mit dieser Denkweise können Händler "hoch kaufen und höher verkaufen". Das Momentum-Trading folgt zwar kurzfristigen Trends, sollte aber nicht mit dem Trend-Trading verwechselt werden, das sich auf längerfristige Trades bezieht. Der Trendhandel oder die Trendverfolgung gilt nur für makroökonomische Anlageklassen und ignoriert die kurzfristigen Fundamentaldaten, die viele Momentum-Trader genau beobachten.

Momentum im Handel ist die Fähigkeit eines Marktes, seine Preisrichtung beizubehalten, wobei die Dynamik zunimmt und dann abnimmt, wenn der Preistrend zunimmt, sich verlangsamt und schließlich umkehrt. Kurstendenzen können durch fundamentale Ereignisse wie Gewinnmeldungen oder Weltnachrichten ausgelöst werden, oder sie können durch Herdenmentalität verursacht werden, wie der GameStop-Short-Squeeze im Jahr 2021.

Funktioniert der Momentum-Handel?

Momentum-Trading funktioniert, wenn Sie an anhaltende Markttrends glauben. Ein kurzer Blick auf einige Charts zeigt in der Regel, dass es sie tatsächlich gibt - Kursausschläge nach oben können mehrere Tage oder Wochen dauern, und ein kurzer Squeeze kann sich sogar über einen noch längeren Zeitraum hinziehen.

Es gibt jedoch keine Garantie dafür, dass sich ein Trend fortsetzt. Der Handel mit Momentum birgt das Risiko von Umkehrungen und Kurskorrekturen. Bei dieser Strategie müssen Sie Ihre Trades genau beobachten, da ein festgefahrener Kurs zu Ausverkäufen führen kann, die sich schnell ausweiten.

Der Momentum-Handel scheint zwar kurzfristige Händler zu begünstigen, kann aber auch eine langfristige Strategie sein. Der Positionshandel wird häufig für den langfristigen Momentum-Handel verwendet, während der Swing-Handel für den kurzfristigen Momentum-Handel verwendet wird und der Day-Trading-Handel, der zwar nicht immer auf dem Momentum-Handel basiert, noch kürzere Laufzeiten bezeichnet. Momentum-Trading kann für alle Handelsstile funktionieren, wenn Sie die richtigen Indikatoren verwenden und sich an Ihre Strategie halten.

Wie man Momentum-Indikatoren für den Handel verwendet

Der Momentum-Handel basiert weitgehend auf reinen Kursbewegungen und nicht auf fundamentalen Elementen, die erklären, warum sich der Kurs in die eine oder andere Richtung bewegt. Daher ist es am besten, bei der Umsetzung von Momentum-Trading-Strategien die technische Analyse und Momentum-Indikatoren zu verwenden.

Hier sind einige Indikatoren, die Sie berücksichtigen sollten.

MACD

Der Indikator Moving Average Convergence Divergence (MACD) ist einer der beliebtesten Indikatoren, nicht nur für den Momentum-Handel, sondern für jede auf technischer Analyse basierende Strategie. Der MACD verwendet drei exponentielle gleitende Durchschnitte, um Kursbewegungen zu erkennen. Die Differenz zwischen diesen Durchschnitten wird in einem Histogramm dargestellt, dessen Bewegung zeigen kann, ob sich ein Trend verstärkt oder abschwächt.

Da gleitende Durchschnitte jedoch immer der Preisentwicklung hinterherhinken, sollten Momentum-Trades am besten den MACD verwenden, um geeignete Einstiegspunkte zu finden - da sie ohnehin erst nach Beginn des Trends einsteigen -, aber möglicherweise einen anderen Indikator verwenden, um einen Ausstieg zu bestimmen.

Relative Strength Index (RSI)

Ein weiterer Oszillator, der Relative Strength Index, ist vielleicht der beliebteste Indikator für den Momentum-Handel. Der Indikator bewegt sich zwischen null und 100 und vergleicht die durchschnittliche Anzahl der Tage, an denen ein Wertpapier nach oben und nach unten geschlossen hat, um anzuzeigen, ob ein Markt überkauft oder überverkauft ist.

Wenn die RSI-Linie über 80 oder unter 20 verläuft, wird der Markt als überkauft bzw. überverkauft eingestuft. Dies könnte darauf hindeuten, dass das Ende eines Trends bevorsteht und Momentum-Händler ihre Positionen schließen sollten.

Stochastischer Oszillator

Der stochastische Oszillatoris ein vorlaufender Indikator, d.h. er kann zur Vorhersage von Kursbewegungen verwendet werden und eignet sich daher hervorragend zum Ausstieg aus Momentum-Trades. Der Indikator besteht aus einer Indikatorlinie, die zwischen null und 100 oszilliert und den Tagesschlusskurs mit einem 14-Tage-Durchschnitt vergleicht, sowie einer Signallinie, die einen Fünf-Tage-Durchschnitt der Indikatorlinie darstellt.

Wenn der stochastische Oszillator wie der MACD über 80 oder unter 20 ansteigt, wird der Markt als überkauft oder überverkauft eingestuft. Der Stochastik-Oszillator geht jedoch noch einen Schritt weiter. Wenn sich der Indikator und die Signallinie im überkauften oder überverkauften Bereich kreuzen, werten Händler dies als direktes Signal, dass sich der Kurs umkehren wird und kaufen oder verkaufen entsprechend.

Wie man mit Momentum auf dem Devisenmarkt handelt

Hohe Volatilität und hohes Volumen sind zwei entscheidende Elemente für den Momentum-Handel. Glücklicherweise ist der Devisenmarkt weitaus volatiler als der Aktienmarkt und weist ein viel höheres Volumen auf. Bitte beachten Sie, dass der Handel in Zeiten extremer Volatilität riskant sein kann und nicht für alle Anleger geeignet ist. Trends auf dem Devisenmarkt werden durch verschiedene Faktoren ausgelöst.

Die Politik der Zentralbank kann starke Trends auf dem Devisenmarkt auslösen. Berichte wie der Verbraucherpreisindex und Sitzungsnotizen der Zentralbank können Währungspaare in einen Trend bringen, wenn sie den Händlern etwas Neues signalisieren.

Auch andere wichtige Wirtschaftsdaten und globale Nachrichten können Devisenpreistrends auslösen. Verbraucherkonsum, Handelsdefizite und andere makroökonomische Daten sind allesamt Nachrichtenereignisse, die die Märkte bewegen können.